A FUNCEF anunciou resultados para os seus para os três planos de benefícios no mês de maio, com rentabilidade acima da meta atuarial nos primeiros cinco meses do ano. A performance reflete a eficácia das estratégias de investimento adotadas e reforça o compromisso da fundação com a solidez financeira e a garantia de benefícios aos participantes.
Novo Plano e REB CD
Os planos de Contribuição Definida seguem liderando os retornos em 2025. O Novo Plano CD e o REB CD obtiveram ganhos de 7,00% e 7,35% no acumulado de janeiro a maio, o equivalente a 133% e 139% do CDI no período, respectivamente. Esse desempenho supera com folga a rentabilidade média acumulada, tanto por planos CD de outros fundos de pensão (5,70%) quanto por fundos comparáveis de previdência aberta (6,60%), conforme dados da Consultoria Aditus e da Anbima (Associação das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais).
A gestão ativa de investimentos permitiu que a carteira de renda variável dos planos CD, equivalente a 20% do total de recursos, capturasse o movimento de alta na Bolsa de Valores e superasse o índice de referência (IBrX 100), que avançou 13,69% até maio, depois de um 2024 com forte variação negativa.
Planos de Benefício Definido (BD)
Graças à estratégia de imunização executada em 2023 e 2024, a parcela de renda fixa na carteirado REG/Replan gira em torno de 85%. Na prática, esse movimento protege o desempenho do plano dos efeitos da variação das taxas de juros e inflação, trazendo resultados mais estáveis, como os vistos entre janeiro e maio de 2025.
No acumulado do período, o REG/Replan Saldado e o REG/Replan Não Saldado alcançaram rentabilidades de 5,12% e 5,23%, superando as respectivas metas atuarias de 4,85% e 4,90% para o período.
Com retorno de 5,47% e 5,26%, o Novo Plano BD e REB BD também bateram a meta atuarial (4,90%). Ambos têm carteiras formadas apenas por títulos públicos e uma fatia mínima de empréstimos aos participantes.
Fonte: FUNCEF
